根據(jù)崔東樹(shù)個(gè)人測(cè)算，2020年4月新能源汽車(chē)產(chǎn)量7.3萬(wàn)臺(tái)，同比下降31%；電池裝機(jī)總電量約362萬(wàn)度，同比下降34%。20年1-4月的乘用車(chē)電池需求932萬(wàn)度，同比下降48%，表現(xiàn)偏弱。20年4月的三元電池占比達(dá)到75%，磷酸鐵鋰大降。
從電池配套特征看，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局劇烈變化，LG、寧德時(shí)代、比亞迪的總體優(yōu)勢(shì)地位明顯。
二線(xiàn)企業(yè)的表現(xiàn)巨變，中航鋰電、合肥國(guó)軒、億緯鋰能、塔菲爾、孚能科技等隨著配套企業(yè)的變化而份額波動(dòng)。
一、新能源電池總體需求特征
1. 總體電池需求特征
2019年一季度新能源車(chē)補(bǔ)貼政策延續(xù)18年的政策，因此19年一季度的新能源車(chē)和電池需求呈現(xiàn)旺盛的狀態(tài)。
2020年的政策在4月23日發(fā)布，需求不旺，導(dǎo)致目前的總體表現(xiàn)偏弱。。
2. 2020年新能源車(chē)和電池需求
根據(jù)崔東樹(shù)個(gè)人測(cè)算，按照汽車(chē)生產(chǎn)合格證數(shù)據(jù)：2020年4月新能源汽車(chē)產(chǎn)量7.29萬(wàn)臺(tái)，同比下降31%；電池裝機(jī)總電量約362萬(wàn)度，同比下降34%，
2019年上半年是延續(xù)18年的政策的慣性增長(zhǎng)，因此今年4月的環(huán)比增長(zhǎng)30%特征使新能源汽車(chē)電池需求暫時(shí)沖刺。
3. 歷年新能源車(chē)產(chǎn)量數(shù)據(jù)
20年的新能源車(chē)產(chǎn)品增速低，尤其是4月的整車(chē)的增速偏低，這也是體現(xiàn)了市場(chǎng)低迷。
4. 電池需求結(jié)構(gòu)特征明顯
2020年4月的電池需求362萬(wàn)度，大幅低于2019年4月的電池548萬(wàn)度需求，也稍低于2018年的4月產(chǎn)銷(xiāo)?？紤]貼退坡前后的干擾因素，因此2020年4月的電池需求還稍差。
5. 各類(lèi)車(chē)型電池需求結(jié)構(gòu)特征明顯
4月的乘用車(chē)電池需求273萬(wàn)度，同比下降34%，表現(xiàn)偏弱。去年4月乘用車(chē)的電池需求較好，今年的下滑正常，需求偏弱。
4月客車(chē)的電池需求較低，達(dá)到57萬(wàn)度電，同比下降34%。
2020年初專(zhuān)用車(chē)用電需求增長(zhǎng)較猛，隨后下滑較大。4月的專(zhuān)用車(chē)電池需求32萬(wàn)度，較去年同期的49萬(wàn)度大幅下降近34%。
二、新能源車(chē)產(chǎn)品電池需求特征
1. 整車(chē)產(chǎn)品電池需求特征-按電池?cái)?shù)量角度
以上數(shù)據(jù)為電池電量的數(shù)據(jù)，2017年的全年的電量是3600萬(wàn)度，18年是5867萬(wàn)度。19年是6293萬(wàn)度，數(shù)量較高。
三元鋰占比提升趨勢(shì)明顯。2019年的三元電池占比達(dá)到66%，較18年上升12個(gè)百分點(diǎn)。20年4月的三元電池占比達(dá)到75%，磷酸鐵鋰大降。錳酸鋰的需求逐步減弱。鈦酸鋰基本沒(méi)有市場(chǎng)。
2. 三元鋰電池結(jié)構(gòu)需求
三元里電池近幾年持續(xù)爆發(fā)式增長(zhǎng)，每年的平均增長(zhǎng)速度在100%左右，2019年三元鋰電池需求量達(dá)到4010萬(wàn)度，
其中上半年增長(zhǎng)較強(qiáng)，下半年表現(xiàn)相對(duì)偏弱。2020年走勢(shì)雖弱于2019年，但相對(duì)好于2018年較多。
3. 磷酸鐵鋰電池需求
2019年磷酸鐵鋰電池，需求相對(duì)比較平穩(wěn)整體需求量達(dá)到1998萬(wàn)度。相對(duì)于2018年同期降低37%。2020年在4月份的電池需求仍較低。
三、近幾年的各類(lèi)車(chē)電池需求特征
1、電動(dòng)車(chē)電池需求特征
2020年的客車(chē)產(chǎn)品的磷酸鐵鋰占比100%，仍是相對(duì)保守。
專(zhuān)用車(chē)的三元鋰占比13%，降成本的推動(dòng)下，專(zhuān)用車(chē)的三元的趨勢(shì)相對(duì)是下降的狀態(tài)。
四、電池企業(yè)表現(xiàn)分析
1. 主力電池廠(chǎng)家表現(xiàn)優(yōu)秀
由于目前電池企業(yè)擴(kuò)張過(guò)快，很多電池企業(yè)，在很多地方設(shè)立的不同的公司，電池企業(yè)數(shù)量大幅增長(zhǎng)。我們?yōu)榱吮阌诜治?，把各地公司都匯總成為總體公司。
由于前兩位的裝機(jī)增長(zhǎng)，3~5位的電池企業(yè)份額相對(duì)下降，從2018年的5%上升到2019年的8%，主要是松下和LG的電池進(jìn)入較強(qiáng)，其他的中間企業(yè)下降幅度目前不大。
2. 主力電池品種的廠(chǎng)家表現(xiàn)
電池的技術(shù)線(xiàn)路很重要，如果技術(shù)方向正確，其發(fā)展的勢(shì)頭就很順利，政策也會(huì)使其受益。本松下、韓國(guó)LG化學(xué)、三星SDI等多采用三元鋰電池的技術(shù)路線(xiàn)，比如新能源巨頭特斯拉就采用了松下的鎳鈷鋁酸鋰三元鋰電池，就是所謂的NCA，在Model S和Model X上采用的是松下18650電池組，而最新的MODEL 3采用了更大容量的21700圓柱體電池組。
各類(lèi)車(chē)型的電池線(xiàn)路的企業(yè)差異較大。三元和磷酸鐵鋰的線(xiàn)路各有強(qiáng)勢(shì)廠(chǎng)家。比亞迪的三元電池的占比在三年內(nèi)上升，19年達(dá)到32%的月度峰值，也是很好的。
磷酸鐵鋰的電池仍是寧德時(shí)代最強(qiáng)，20年達(dá)到60%。磷酸鐵鋰的主力廠(chǎng)家優(yōu)勢(shì)相對(duì)明顯，近期國(guó)軒等表現(xiàn)優(yōu)秀，主要技術(shù)相對(duì)成熟，產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)相對(duì)穩(wěn)定。
3. 主力電池廠(chǎng)家產(chǎn)品結(jié)構(gòu)
寧德時(shí)代的三元里的產(chǎn)量占比在快速提升中。尤其是寧德時(shí)代為代表2020年的三元鋰占比自身總量達(dá)到70%，2020年4月達(dá)到自身66%比例。
比亞迪的磷酸鐵鋰產(chǎn)量在19年至今裝車(chē)達(dá)到15%，體現(xiàn)了大巴的需求不強(qiáng)。比亞迪的乘用車(chē)的新能源車(chē)表現(xiàn)還是很強(qiáng)的。19年以來(lái)的的比亞迪乘用車(chē)表現(xiàn)較好。
中航鋰電的三元電池較強(qiáng)。
合肥國(guó)軒和億緯鋰能的客車(chē)的磷酸鐵鋰需求走強(qiáng)，主要是客車(chē)的退補(bǔ)效應(yīng)。
4. 主力整車(chē)廠(chǎng)家表現(xiàn)
整車(chē)企業(yè)的配套表現(xiàn)較好，主要是LG的產(chǎn)品較強(qiáng)。而且近期中航鋰電的表現(xiàn)很好，為廣汽新能源促進(jìn)很大。
5. 主力電池廠(chǎng)家表現(xiàn)
近期表現(xiàn)較強(qiáng)的是比亞迪，近期為長(zhǎng)安的配套打開(kāi)局面。
國(guó)軒的配套主要是北汽新能源和奇瑞汽車(chē)等。
中航鋰電的配套是廣汽乘用車(chē)和長(zhǎng)安汽車(chē)。
