據高工產研鋰電研究所（GGII）數據調研顯示，2020年中國磷酸鐵鋰正極材料出貨量大幅增長，出貨12.4萬噸，同比增長41%，市場規(guī)模約45億元。
2018-2020年中國磷酸鐵鋰材料出貨量（萬噸）
數據來源：高工產研鋰電研究所（GGII），2021年1月
2018-2020年中國磷酸鐵鋰材料產值（萬噸）
數據來源：高工產研鋰電研究所（GGII），2021年1月
磷酸鐵鋰電池市場增長主要原因有：1）2020年中國鐵鋰動力電池市場占比同比增加8個百分點，主要受比亞迪漢、鐵鋰版model 3以及宏光mini EV等車型銷量帶動；2）儲能市場增幅超預期，受5G基站建設加快以及國外家儲市場增長帶動，2020年儲能鋰電池出貨同比增長超50%；3）小動力（含共享電單車、換電柜）市場受出口與內需雙向帶動，鋰電池出貨量同比增長超80%，國內小動力市場磷酸鐵鋰電池占比預計接近30%；4）此外，低速車、電動叉車、重卡、工程機械以及船舶等細分市場2020年出貨量同比均有提升。以上原因帶動鐵鋰電池出貨量提升，進而帶動磷酸鐵鋰材料出貨量增長。
數據來源：高工產研鋰電研究所（GGII），2021年1月
從磷酸鐵鋰材料價格走勢看，2020年磷酸鐵鋰材料價格整體呈下降走勢，原因有：1）上半年碳酸鋰市場具有較大庫存，且終端市場對上游原材料需求帶動不及預期，導致碳酸鋰市場階段性供過于求，帶動其價格下行；2）終端市場上半年需求不足，企業(yè)為獲得訂單，采用低價銷售的策略，拉低鐵鋰材料價格；3）鐵鋰電池應用終端對成本敏感，傳導至上游，導致鐵鋰材料價格 上漲難度較大；4）四季度，受行業(yè)供需變化緊張以及原材料價格上漲，使得鐵鋰材料價格回漲，但幅度有限。
2017-2020年動力型磷酸鐵鋰材料格走勢（萬元/噸）
數據來源：高工產研鋰電研究所（GGII）整理，2021年1月
從市場競爭格局角度來看，2020年鐵鋰材料市場頭部企業(yè)集中度下降，一批之前處于二三線梯隊的企業(yè)市場份額開始上升。主要是由于小動力，儲能等下游應用市場的快速崛起，導致傳統(tǒng)不依賴大動力市場的二三線企業(yè)由于其他細分市場需求的帶動，出貨量快速增長。再加上大動力市場由于新能源汽車增速不及小動力，儲能等其他應用領域快，使得以大動力市場為主的頭部企業(yè)市場份額下降。
2020年鐵鋰材料市場呈現以下特點：1）頭部企業(yè)市場集中度下降；2）二線企業(yè)市場總集中度上升，市場均衡性提升；3）頭部企業(yè)不再成為一家獨大。造成以上特點的原因有：1）動力電池企業(yè)均有多供應商選擇，多以成本與性能為導向，造成材料企業(yè)難以形成強龍頭；2）細分市場（小動力、儲能等）對材料成本敏感性高，具有不同層次的材料選擇性，供應商同樣具有選擇多樣性；3）磷酸鐵鋰材料行業(yè)經過多年發(fā)展，市場總體呈現出產能供過于求，企業(yè)數量多，高端產能不足的特點，優(yōu)質產品將優(yōu)先供應頭部電池大廠。
2019-2020年中國負極材料季度均價（單位：萬元/噸）
數據來源：高工產研鋰電研究所（GGII），2021年1月
預計2021年磷酸鐵鋰材料市場將具有以下特點：1）受上游原材料供不應求以及終端市場需求旺盛帶動，磷酸鐵鋰材料價格有望上漲2%~10%；2）核心鐵鋰材料廠將加大鐵源自產，用于自身產業(yè)鏈整合以及降本，鐵源生產工藝有望迎來新一輪變化；3）2021年國內磷酸鐵鋰電池出貨有望超90GWh；4）頭部企業(yè)產能利用率仍將維持高企；5）磷酸鐵鋰材料生產將更多帶有“大宗化學品”特點，鐵鋰材料在鐵鋰電池市場技術門檻降低，市場規(guī)模擴大、應用場景更加豐富，產品型號將逐漸統(tǒng)一，企業(yè)生產率和生產規(guī)模將進一步提高；6）渠道建設需求增加，平臺和品牌影響力將成為企業(yè)補足點：儲能、小動力、船舶等領域均具備明顯地域特色，提供此類電芯的企業(yè)也具有集中度低，企業(yè)數量波動大，采購渠道不健全等問題，磷酸鐵鋰材料企業(yè)如何實現平臺化銷售，打造口碑效應將成為其銷售、營銷環(huán)節(jié)的重要任務；7）異地建廠，臨近大客戶建廠，臨近原材料以及低能耗區(qū)域建廠有望成首選。
